<答案>

信用卡协商分期只有电话录音是合法的。

<理由>

首先，根据《合同法》第十二条规定，书面形式是合同的有效形式之一，但不排除其他合同形式的有效性，即合同可以采用口头形式，包括电话录音。此外，《中华人民共和国电子签名法》第四条规定，电子数据电文是合法的书面形式。

其次，银行与持卡人在电话中协商分期是一种有效的合法行为，只要事先说明并同意录音，录音是有法律效力的。双方在电话中达成协商，即可视为合法约定，其效力不受形式的约束。

再次，银行作为金融机构，有严格的监管体系和内部规定。对于信用卡协商分期，银行一般会在录音中告知协商的明细事项，包括还款金额、分期期限等，确保持卡人明确地知晓协商内容。同时，银行也会将电话录音作为重要的证据材料保存，以备日后纠纷存在时加以调取使用，从而保障协商的效力。

综上所述，信用卡协商分期只有电话录音是合法的，银行与持卡人在电话中协商分期是一种有效的合法行为，持卡人不必担心因为协商只有电话录音而导致的协商无效的情况。